꼭 알아야 할 ISA계좌 단점

ISA(Individual Savings Account)

개인 종합 자산 관리 계좌로서 다양한 금융 상품에 투자하여 얻은 수익에 대해 세제 혜택을 제공하는 계좌

최근 금융투자소득세(financial investment incom tax)와 관련한 논쟁이 심해지면서 많은 투자자들이 절세를 위한 방안으로 ISA 계좌에 대해 큰 관심을 가지고 있습니다

*2024년 11월, 금투세 폐지가 확정되면서 ISA에 대한 재평가가 중요한 과제로 부상했습니다

2024.11.07 - [탐색개미의 투자] - 금투세 폐지와 ISA 계좌

금투세 폐지와 ISA 계좌

 

일반투자형 ISA(individual savings account)를 개설하면 하나의 계좌로 다양한 금융 상품에 투자할 수 있을 뿐만 아니라 최소 500만 원에서 최대 1,000만 원까지 비과세 혜택까지 누릴 수 있어 그 수요가 점차 증가하고 있는 추세입니다

 

그러나 장점만 가지고 있는 금융 상품은 없습니다!

절세 혜택을 제공하는 높은 인기의 계좌이지만 개설하기 전, 꼭 체크해야 할 단점들을 알아보고자 합니다

 

ISA계좌 단점 1 -  최소 3년 유지 조건

ISA계좌를 개설했다고 해서 무조건 비과세 혜택을 받는 것이 아니라는 점을 꼭 확인하셔야 합니다

비과세 혜택을 받기 위해서는 가입일로부터 3년 이상의 기간 동안 계좌를 유지해야 한다는 조건이 있습니다

 

계좌를 개설하고 투자에 성공하여 1년 만에 수익을 달성하였으나 더 이상의 투자를 종료하기 위해 3년이 되기 전에 계좌를 해지한다면 그동안 발생한 모든 수익에 대해 일반 금융소득세를 납부해야 하는 것입니다

 

그러나 급한 자금이 필요한 경우라면 일부 은행이나 증권사에 따라 중도 인출이 허용되는 상품도 있습니다

단! 중도에 인출한 금액에 대해서는 세제 혜택이 적용되지 않으며 남은 금액에 한해서만 비과세 혜택을 받게 됩니다

납입 한도 또한 복원되지 않아 인출한 금액을 나중에 추가 납입하여 비과세 혜택을 받는 것은 불가능합니다

 

ISA계좌 단점 2 - 해외주식 직접 투자 불가

ISA계좌의 또 다른 단점으로는 해외주식에 직접 투자하는 것이 불가능하다는 점입니다

예를 들어 미국의 애플(Apple)이라는 주식에 투자하고 싶다면 ISA계좌의 자금을 활용해서 매수하는 것은 불가능하며 해외 주식 계좌를 개설해야 합니다

 

다만 직접적인 주식 매입이 아닌 간접적인 해외 투자는 가능합니다

국내에서 운용되는 금융 상품 중 해외 주식에 투자하는 펀드를 구매한다면 ISA계좌를 활용한 해외 투자라는 목적을 간접적으로 달성할 수 있습니다

또는 해외의 특정 지수를 추정하는 상장지수펀드(ETF) 상품을 매수하는 것에는 제한이 없어 S&P500이나 나스닥100을 추종하는  ETF를 매매할 수 있습니다

 

ISA계좌 단점 3  -  운용 수수료

ISA계좌의 단점으로 운용수수료가 발생한다는 점을 확인해야 합니다

특히 계좌를 운용사가 직접 관리해 주는 형태의 일임형 ISA의 경우 금융사와 상품별로 차이는 있으나 대략적으로 연간 0.3%~1.0%까지 수수료가 부과되기 때문에 주의하셔야 합니다

물론 15.4%라는 비과세 혜택에 비하면 상대적으로 적은 금액일 수 있지만 매년 발생하는 운용수수료를 고려하지 않고 무작정 금융 상품에 가입하는 것은 바람직하지 않습니다

 

운용수수료를 절감하기 위해서는 금융 상품을 직접 선택하는 중개형ISA나 신탁형 ISA를 고려해 볼 수 있습니다

물론 금융 상품을 매수하는데 부과되는 기본적인 거래 수수료는 동일하게 발생하지만, 각 금융기관에 따라 약간의 차이가 있을 뿐, 일반적으로 중개형 ISA와 신탁형 ISA는 일임형 ISA에 비해 수수료율이 낮은 것이 특징입니다

 

ISA계좌 단점 4  -  납입 한도 제한

1인 1 계좌만 개설이 가능한 계좌에 연간 납입 금액의 한도 제한이 있다는 점도 ISA계좌의 단점 중 하나입니다

ISA계좌는 연간 4,000만원까지만 납입이 가능하며 총 2억 원이라는 납입한도를 가지고 있습니다

이러한 제한은 큰 규모의 자산을 운용하고 싶은 투자자들의 기회를 축소하고 특히 리스크를 감내하여 고수익을 추구하는 투자 전략에 있어 한계점으로 작용합니다

 

또한 위에서도 잠깐 언급했던 것과 같이 중도 인출을 한 경우 납입 한도가 조정되지 않아 유동성이 떨이지기 때문에 투자금의 규모를 키우기에는 어려움이 있습니다

 

ISA계좌 단점 5  -  투자 손실 리스크

ISA계좌는 비과세 혜택이 있는 또 하나의 금융 상품이라는 점을 인식해야 합니다

금융 상품에는 기본적으로 위험(risk)이 존재하며 이는 투자라는 행위에 수반되는 공통된 특징이기에 ISA계좌만의 단점이라고 할 수는 없습니다

다만 비과세라는 혜택에만 집중하여 투자에 대한 위험을 간과한다면 잘못된 투자 결정에 따른 손실 발생이 발생할 수 있으며 절세라는 원래의 목적에서 벗어난 잘못된 결과를 얻게 될 수도 있습니다

 

결론(Conclusion)

비과세 혜택의 금융 상품은 단점보다는 장점이 더 큰 것이 일반적입니다

ISA계좌의 여러 가지 단점에 대해 살펴보았습니다

특히 ISA계좌에 국한된 단점뿐만 아니라 금융 상품의 특성상 안고 있는 공통적인 위험성까지 체크해 보았습니다

 

ISA계좌가 가지고 있는 다양한 제약과 위험에도 불구하고 비과세라는 혜택은 금융 상품을 선택하는 데 있어서 매우 중요한 요소임에 틀림없습니다

소수점 이하의 % 까지 고려하는 치열한 투자의 세계에서 절세를 통해 수익금을 지킬 수 있다는 것은 실로 엄청난 장점이기 때문입니다

 

여유자금을 활용하여 장기적인 투자 전략을 선호하는 투자자들에게 ISA계좌는 이러한 모든 단점을 상쇄하고도 남을 만한 혜택을 제공하는 금융 상품이 아닐까 하는 개인적인 생각과 함께 글을 마무리합니다